Fechamento 75: R$ 193.957,39

Olá galera!

Notícias de Junho: um mês de tensão, ajustes e reflexões

Chegamos à metade de 2025 com um cenário internacional conturbado. O conflito de 12 dias entre Irã e Israel gerou preocupação global — e pessoalmente fiquei apreensivo, especialmente quando o Brasil decidiu se posicionar a favor do Irã, país com histórico de envolvimento em ações terroristas. Foi uma postura diplomática controversa, que talvez pudesse ter sido evitada. Felizmente, o cessar-fogo foi aceito antes que houvesse uma escalada mais grave.

Charge by chatGPT

No campo econômico, a taxa Selic atingiu 15%, e a inflação segue pressionada, ultrapassando o teto da meta por seis meses consecutivos. Como determina a legislação, o Banco Central terá que enviar uma carta explicativa ao Ministro da Fazenda, Fernando Haddad, até o dia 10 de julho. A carta do ano passado culpava o crescimento econômico, o câmbio, o clima e a inércia inflacionária. Mas agora, com o dólar recuando (R$ 5,43 atualmente), será curioso ver qual será a justificativa de 2025. Será que vão admitir falhas da política fiscal? Independentemente disso, a inflação tem sido um desafio global — algo que até a charge que pedi ao ChatGPT ilustrou de forma perspicaz. 

Em outro episódio curioso, o IBGE publicou um mapa com erros na localização de estados brasileiros. O equívoco foi corrigido rapidamente, mas gerou críticas e piadas nas redes sociais, afetando a credibilidade do instituto. No entanto, os dados de migração revelam tendências interessantes: estados como Santa Catarina, Mato Grosso, Goiás e Minas Gerais têm recebido um volume crescente de novos moradores. Talvez seja um sinal de oportunidade para investidores atentos às empresas que atuam nessas regiões.

Por fim, o Brasil apresenta uma taxa de desemprego historicamente baixa. Com a redução da taxa de natalidade e o envelhecimento da população, a tendência é de escassez de mão de obra nos próximos anos. Nesse cenário, a automação pode deixar de ser vista como inimiga dos empregos e passar a ser uma solução. Robôs poderão ajudar especialmente no cuidado com os idosos — um desafio que minha geração certamente enfrentará. Só espero que caprichem na programação: não quero ser vítima de um erro na dosagem da força! 😅 

 

Fechamento da Carteira - Rentabilidade 

Consegui voltar na minha meta, o acumulado alcançou R$ 193,957,39 com uma rentabilidade de 1,81% pela minha planilha. O aporte foi acima da meta (3k), totalizando R$ 4.999,45, isso serviu pra compensar os aportes menores de janeiro e abril, ficando com uma média de aportes R$ 3.098,14 agora.

 

 

 

No status invest, apenas exterior negativo, devido a desvalorização do dólar

 

Negócios realizados

Reinvesti os dividendos dos FIIs, comprei 2 cotas do XPML11 por 102,40 cada. 
Apliquei R$ 1.999,45 no Tesouro Educa+2041, que no dia 13/06/2025 estava pagando IPCA+7,11%.
Apliquei R$ 3.000,00 no RDB NUBANK que rende 120% do CDI no dia 05/06/2025.

Diversificação e Carteira

Após aplicações e rendimentos, o percentual de renda fixa e reservas em dinheiro aumentaram levemente, reduzindo o percentual de FIIs, ações e investimentos no exterior.

 

Fundos de Investimento Imobiliário

Após o recente estudo de FOFs, sigo sem movimentar essa parte da carteira, só acompanhando, meio de longe, sem grandes aportes significativos. 

 

Neste segmento, estou considerando vender FIIs de papel para realocar os recursos em um FoF ou FI-INFRA que esteja sendo negociado com um bom desconto. Ainda estou avaliando se farei esse movimento nos próximos meses. Um ponto de atenção é a MPV 1303/2025, que pretende eliminar a isenção de imposto para diversos segmentos. Caso essa medida avance, pode deixar de fazer sentido investir em FI-INFRA, ou pelo menos reduzir significativamente sua atratividade.

 

Ações (empresas do Brasil)

Gostaria de comprar mais, mas já estou no limite do que me planejei.

 

 

A minha tabela/gráfico de balanceamento de ações, fazia tempo que não postava aqui no blog.

 

 

Esses dias perdi uma boa oportunidade de vender Ambev com um pequeno lucro. Fui ganancioso — confesso. Fiquei esperando que a cotação se aproximasse da “linha do lucro” naquele gráfico de preço vs. lucro (P/L). Na minha cabeça, os R$ 18,00 seriam o ponto ideal para sair da posição com “justiça técnica”. Mas o mercado, como sempre, ignorou meus planos. Ainda não descartei vender, mas adiei a decisão.

Nada contra a Ambev em si — é uma empresa sólida — mas hoje enxergo outras opções com mais potencial. E segurar um ativo apenas por apego ao preço-alvo é uma armadilha comum, que pode custar caro.

O caso das Lojas Quero-Quero é parecido. A posição já se tornou praticamente irrelevante na minha carteira, mas continuo esperando uma “melhora” para vender. No fundo, sei que isso é um erro. Esse hábito de aguardar o mercado “me devolver” um preço mais simpático é emocional, não racional.

Fica aqui o alerta: não repita esse comportamento em casa. Se a tese perdeu sentido ou se há oportunidades melhores, talvez o melhor movimento não seja esperar — mas agir.

Investimentos no Exterior (ETFs americanos em dólar)

Aproveitando a queda recente do dólar, este mês vou destinar metade do aporte para o exterior, estou pensando em investir mais no ETF XLRE, do mercado imobiliário americano. 

 

Estou pensando em trocar o ETF SCHP – que aplica em títulos TIPS (proteção contra inflação, com vencimento curto, similar ao Tesouro IPCA) – pelo ETF VGLT, que investe em títulos da dívida americana de longo prazo, com duração média de cerca de 16 anos. Embora seja justamente nesse segmento que tenho registrado prejuízos no exterior, é também onde a valorização pode ser mais forte — por exigir uma queda nas taxas para subir.

Minha expectativa? Quando o Fed reduzir as taxas, o VGLT deve se valorizar com força, já que títulos de longo prazo reagem mais intensamente a esses movimentos . O timing exato é incerto — pode ser ainda este ano ou talvez só no próximo — mas, pelo cenário macro que tenho visto, a tendência é de queda dos juros.

 

 

VGLT nos últimos 5 anos

Este artigo da Vanguard comenta sobre possíveis cortes nas taxas pelo Fed: "Os recentes desdobramentos tarifários devem atenuar a gravidade dos desafios ao duplo mandato do Federal Reserve (Fed), que consiste em garantir a estabilidade de preços e apoiar o emprego sustentável máximo. Continuamos prevendo dois cortes de 0,25 ponto percentual nas taxas de juros pelo Fed no segundo semestre. O Fed terá espaço para ser paciente com os cortes nas taxas de juros se o mercado de trabalho permanecer resiliente.". 

 

Até o futuro! 

Notícia RUIM para o LFTS11

Bom dia galera!

Um dos ETFs de renda fixa que eu tenho é o LFTS11, uso ele na estratégia dos ETFs da Paz, ele basicamente investe no tesouro SELIC e tem (ou tinha) uma vantagem tributária, pagando sempre 15% IR independente do prazo que você ficar.

Hoje me deparo com essa notícia, https://www.infomoney.com.br/onde-investir/lfts11-analistas-mudam-posicionamento, onde alguma corretoras estão suspendendo a negociação do ETF, devido a incerteza sobre o percentual certo de imposto que a corretora deve reter... WTF?!!

 Essa é a tal insegurança jurídica que falam?! Brasil é foda. 

Estou aqui pensando em vender este ativo e trocar pelo B5P211 que é um pouco mais antigo, talvez fique de fora dessa treta, apesar de que, pelo que eu entendi, todos estes ETFs sejam afetados por essa interpretação da lei, da portaria 163/2016 do Ministério da Fazenda.

Vocês tem LFTS11 na carteira? Vão trocar por outro? Acreditam que essa alteração vai respingar nos outros ETFs também? Nesse caso seria melhor ir direto pro TD mesmo. 

UPDATE!

Fui conferir a negociação na corretora NU invest, onde tenho a estratégia ETF da Paz, a negociação do LFTS11 somente via mesa... acho que muita gente se desfazendo do ativo por causa da notícia, pode ser uma oportunidade de comprar mais barato, mas se a taxa maior se confirmar, no final o melhor é ir direto no TD ou para outro ETF.

Nessas horas me dá vontade de abandonar a carteira de ETF aqui do Brasil, montar ela no exterior... de uma hora para outra mudam as regras, mas o pior é que estão querendo mudar as regras no exterior também, estou torcendo para que não aprovem essa MP!

Abraços!

Calculadora do Tesouro Direto - Simulações e Ideias

Olá a todos!

Hoje resolvi brincar um pouco com a Calculadora do Tesouro Direto, pra verificar algumas ideias e pensar no que fazer futuramente. 

Estou a alguns meses acumulando o título Tesouro IPCA+ 2045, minha taxa contratada está em torno de IPCA+6%, um pouco acima disso talvez, então fiz algumas simulações usando a calculadora. 

 

Aportes no TD IPCA 2045

Ano passado inflação oficial fechou em 5,79%, perto de 6%, valor que resolvi usar na simulação, conforme imagem abaixo.

Rentabilidade 6% e Inflação de 6%

Atualmente já aportei um pouco mais de 20k nesse título, então arredondei pra 20k considerando um aporte feito hoje, 07/02/2023, com isso, tivemos o seguinte resultado, caso fique com esse valor até o vencimento:

11,46% de rentabilidade anual

Isso considerando que a inflação fique nos 6% em todo o período, é bem difícil de acontecer, mas dá uma ideia do quanto vamos ganhar no vencimento se o Brasil permanecer "estável", igual 2022. Estou considerando esse o cenário base, mais provável.

Simulando um cenário mais pessimista

Olhando histórico de metas de inflação no site do Banco Central do Brasil, eu vi que nos anos recentes o governo não tem conseguido atingir a meta da inflação, ficando acima do teto, caso o Brasil vá na direção de outros países latinos administrados pela esquerda, como Argentina, talvez a inflação no período acabe ficando maior, então de curioso simulei com inflação de 30% ao ano para esse período, ano passado inflação na Argentina foi 94,8%. 👀

Com inflação de 30% fiquei milionário 💥

Se a inflação for alta, no exemplo acima 30%, o resultado final é que ganharei milhões de reais. Mas na verdade, a maior parte do lucro nesse caso vai ser correção da inflação, então depois de pagar o imposto, o ganho real fica cada vez menor. 

Eu fiz uma tabela pra exemplificar o problema, e fui fazendo simulações até chegar no valor exato que zera os ganhos reais, imagem abaixo:

34% de inflação, gera um resultado de 34%, ou seja, ZERO acima da inflação

Neste meu cálculo eu considero apenas um ano, eu tenho que pensar um pouco mais sobre como calcular isso até o vencimento pra ver a perda real de uma inflação muito alta no longo prazo, mas isso tudo são só teorias, a chance de acontecer é muito baixa...

Ou seja, qualquer coisa acima de 35% de inflação em um ano, considerando taxa de 6%, você começa ter ganho real negativo, pelas minhas simulações não chega a ser uma grande perda, a inflação teria que ser muito grande pra dar ganho real negativo alto, até 90% de inflação anual, o que considero que o país virou um lixo total, a perda real seria de 8,4%, Brasil tem que virar uma Venezuela ou pior pra ter inflação de 400% ao ano, última linha do exemplo, dando uma perda real de quase 55% em um ano:

Simulando inflações altas (1 ano)

No meu caso, e no caso das pessoas que estão comprando este título hoje, se inflação continuar nos 6%, o ganho real (acima da inflação) seria de 4,20% a.a. após descontar Imposto de Renda.

PS: O governo sempre ganha o dele, esse imposto de renda é meio sacanagem, já tinha falado em outro post que no meu ponto de vista, deveria existir imposto de renda apenas sobre o lucro que superar a inflação, e não sobre todo ele, mas duvido que mudem isso.

Cenário mais Otimista, relatório Focus

O governo/mercado acredita, segundo relatório FOCUS, que o IPCA vai ir pra meta no futuro, caindo pra 3% lá em 2025, nesse caso, a taxa paga pelos títulos vai car também, então simulei resgate antecipado final de 2025, com taxa no título a 3%, o preço unitário do título sobe muito, devido a marcação a mercado, e dá um belo lucro no resgate.

E o resultado deste cenário mais otimista, resgate 31/12/25:

Resgate antecipado em 31/12/25 taxa IPCA+3%

A rentabilidade líquida anual foi pra 31,59% ao ano nesse caso, o que me parece vantagem fazer um resgate antecipado e aplicar em outras coisas, já que se ficar até o vencimento, primeiro exemplo, ganharia pouco mais de 11% ao ano, e no resgate antecipado mais de 30%.

Por outro lado, temos que analisar se consigo encontrar alguma coisa que renda mais que 11% ao ano pra aplicar esse dinheiro em 2026, porque se ficar até o vencimento em 2045, tenho essa rentabilidade "garantida", e se de fato a inflação no Brasil baixar, a taxa de juros baixar, provavelmente a economia vai crescer mais, com dinheiro mais barato... vai ser difícil encontrar renda fixa pagando muito.

Fazendo uma simulação no comparador de fundos da XP (link aqui), achei um benchmark IPCA +4%a.a., e nos últimos 3 anos IPCA +4% foi o que rendeu mais, comparando com Ibovespa e CDI.

3 anos

Detalhe! Rentabilidade considerando marcação na curva gente, se você comprou esse título pagando IPCA+4% 3 anos atrás, é bem possível que esteja perdendo dinheiro, já que hoje ele paga IPCA+6%, até tirei um print do gráfico do preço deste título lá do site do Tesouro, coincidentemente a taxa era cerca de 4% a 3 anos atrás, então ficou bem bom pro exemplo.

TD IPCA 2045 Gráfico do Preço

Gráfico completo dos 3 benchmarks site da XP desde 1994:

Tempo Máximo

Pegando desde o começo, tempo máximo, o CDI foi o que rendeu mais, sinceramente isso me surpreendeu, eu esperava que IPCA+4% fosse disparado melhor, será que dá pra confiar nesse simulador? 😑 Se isso está correto, o jeito é ter um bom tanto da carteira em CDI mesmo, apesar que eu ainda acho que IPCA+6%, que é o que estou comprando, vai superar CDI.

Eu fiz mais umas simulações no comparador da XP pegando outros intervalos de tempo, e nos últimos 15 anos mais ou menos IPCA+4 empatava com CDI, e só mais recentemente que superou, por causa dos juros baixos que tivemos, na época da SELIC a 2%.

Cenário Pessimista Curto Prazo, Resgate Antecipado

Vamos voltar pro cenário pessimista, e imaginar que além do Brasil estar na merda em 2025, eu passe por dificuldades e precise resgatar esse dinheiro antecipadamente, vamos simular que o juros pagos pelo título subiram mais e chegou em IPCA+12% em 31/12/2025, terei o seguinte resultado no resgate:

Deu ruim demais

Teria um prejuízo neste caso, -22,42% a.a. resgatando em 31/12/2025, no caso vou perder mais de 50%, já que sobrou R$ 9.596,79 pra resgatar. Deu ruim hein! Que este cenário nunca aconteça!

Vou encerrando por aqui o post, deixo aberto a caixa dos comentários para os colegas da finansfera compartilharem suas opiniões sobre este tópico do tesouro direto, no cenário otimista, vendo o título em 2025? Ou melhor segurar até 2045? 

Vocês podem acessar lá e fazer simulações com outros títulos, como as LTN (prefixados) que também sofrem bastante marcação a mercado, depois comentem aqui suas ideias 👍

Abraços e até o futuro!

Lá e de volta outra vez

Chegamos a mais um fechamento de mês, junho de 2021.

Neste mês eu fiz três aportes, dois de 500 reais no meio do mês e um de 2000 reais no final para a corretora Easyinvest, queria testar os serviços dela e usar para renda fixa... Com os primeiros aportes, eu comprei 35 ações da B3SA3, e 5 cotas de XPLG11, conforme registrado na minha planilha, print abaixo.

Apesar de o índice Bovespa estar nas máximas por causa das commodities, a minha carteira que não tem muito a ver está sofrendo, principalmente a parte dos FIIs, conforme pode ser visto na última coluna da tabela acima, das compras que fiz esse ano, apenas 3 tenho lucro. Agora com a tributação dos dividendos, se aprovarem essa reforma tributária, talvez caia mais uns 10% o preço das cotas. Eu penso em aportar mais nos FIIs aproveitando essa queda, vai ficar um pouco pior para os FIIs, mas no geral o DY deve se manter depois das quedas, o triste é a redução do capital.

Lá e de Volta Outra Vez (Renda Fixa)

Os 2 mil que aportei tem objetivo de ir para renda fixa, só que eu dei uma procurada e não tem nenhum CDB bom com liquidez diária na Easyinvest hoje, apenas alguns cujo investimento mínimo é 10k, por isso, penso que vai me sobrar como alternativa o Tesouro SELIC ou algum fundo de renda fixa, ambas opções tem custos pequenos e também rendimentos pequenos, só que o Tesouro ainda tem o risco de aumentarem a taxa e o preço cair, aí tem que aguentar até o vencimento mesmo.

CDBS Liquidez diária para pequeno investidor, não tem na Easy... :(

Pelo visto eu me precipitei nesse aporte, estes dias eu tinha visto umas opções, mas justo agora que aportei não achei nada bom.. Vou aguardar mais uns dias e ficar monitorando para ver se aparece algo interessante para investir nessa corretora, ... lendo agora os comentários das postagens anteriores, vi que tinham me sugerido o Sofisa Direto, esse ainda não experimentei, vou abrir uma conta só pra ver as opções, se tiver boas opções vou resgatar da Easy e vou pra lá.

Resultados

E a rentabilidade, tivemos -2% nos FIIs, -3,5% nas ações e 0,53% na renda fixa, o que não fez nem cócegas e o consolidado de alguma forma ficou -2%, segue a planilha consolidada:

Novidades

Em Julho espero fazer um aporte para o exterior, ainda aguardando um retorno da TDA, mas já estou pesquisando ETFs, eu já vi que investir diretamente em ações dá muito trabalho e no final estou com rentabilidade pior do que se tivesse comprado BOVA11, então não pretendo cometer o mesmo erro lá fora, serão 4 ou 5 ETFs que pretendo ter, penso em um de ações (Stocks), outro de REITs, um de renda fixa, e talvez mais 1 ou 2 que tenham alguma estratégia, ainda estudando as opções, tem muitas.

Abraços!

Fechamento e Aporte Extra RF

Olá a todos!

Eu comentei que tinha feito o aporte antecipado semana passada, mas na verdade, fui verificar os extratos e mês passado eu não tinha aportado, estou um pouco confuso com isso, acho que preciso definir um dia fixo para o aporte para evitar fazer confusão. 

Enfim, foi 500 para FIIs, 500 para ações, e os 500 planejados da renda fixa eu deixei na nuconta mesmo, e não contabilizei nos aportes, isso porque o pagbank me limitou o valor que posso investir no CDB 200% deles, então não é mais uma opção, deviam ter me falado isso antes eu nem teria começado investir lá.

Fechamento dia 01/05/2021 (linha de Abril)

A partir de agora vou deixar na nuconta mesmo, 100% CDI com liquidez diária,  vou iniciar hoje com um aporte extra de R$ 2500,00 naquela opção "Guardar Dinheiro" do nubank, que separa o valor, mas no final rende a mesma coisa...

Cada vez estou tendo menos tempo para acompanhar tudo, e acho que como a ideia é paz e tranquilidade, talvez eu mude minha estratégia de investimentos, estou fazendo alguns estudos com ETFs e cada vez concordo mais com o Benjamin Graham que diz que essa é a melhor estratégia. Pretendo reler o livro dele (O Investidor Inteligente) e repensar minha carteira em breve.

Até o futuro!

Aporte de Março

Olá a todos!

O aporte deste mês foi para renda fixa, como visto nos resultados de fevereiro, eu acabei aportando muito mais em renda variável nos últimos meses e desbalanceou a carteira. Depois dos últimos comentários sobre minha renda fixa, resolvi deixar na poupança mesmo, como a Garota de Investimentos e o Poupador do Interior bem comentaram, com as taxas de juros atuais e o valor que tenho aplicado hoje, a diferença é ínfima e vejo que isso facilita na declaração do imposto de renda, vocês já começaram a de vocês?

Uma possível mudança no sistema de balanceamento

Estou cogitando uma mudança na forma de balancear a carteira, e começar aportar 1500 reais por mês, divididos 500 para renda fixa, 500 para FIIs e 500 para ações, todos os meses. Me parece que vou conseguir balancear melhor assim do que aportando um mês em um ativo, outro mês em outro... por exemplo esse mês me parece um bom momento para comprar ações, mas estou com peso grande na renda variável e preciso aportar agora na renda fixa, talvez esteja perdendo boas oportunidades.

Desta forma, também ficaria mais fácil no final do ano saber o que tem dado melhor resultado, já tenho a planilha que me diz isso, mas assim, eu teria feito aportes iguais nas 3 classes e no final o que tem mais é o que foi melhor, bem simples. Se a coisa desbalancear muito no final do ano, aí vendo algo, ou faço um aporte forte no que tiver mais baixo.

Comentários sobre o mercado e pensamentos para o futuro

Estive olhando as quedas das ações e de alguns FIIs, fiquei com muita vontade de fazer um aporte extra, como deu bandeira preta aqui na minha região, de novo não sei se minha viagem de férias, que já foi paga ano passado, e remarcada 3x, vai sair este mês... tem uma grande chance de ser cancelado. Se isso acontecer, vou me esforçar para ser ressarcido e então aportarei tudo nas ações e FIIs.

Algumas das ações que estou de olho são do setor de saneamento, que estão com P/L a níveis abaixo do histórico, como exemplo a Copasa que costumava negociar a P/L de 10, está em 6, teve uma queda de cerca de 15% nos últimos dias, mesmo com o aumento do lucro no ano passado. Também a Sanepar, tinha um P/L médio de 8, o que eu já acho baixo, e agora está em 5,9. O problema é que eu já estou com uma posição muito grande nesse setor, mas quanto mais cai, mais tenho vontade de comprar.

27% em Saneamento 😬

Outra forte candidata é a Porto Seguro, vejo que a empresa foi um pouco beneficiada pela pandemia no ano passado, e acredito que vai melhorar seus resultados quando a renda fixa render mais novamente... além dessa, olhando minha planilha, vi que a Equatorial está com P/L bem atrativo e marcando Compra, então outra candidata. 

Pra encerrar o post, segue esse meme pra diversão dos leitores 😂

 

Até!

Renda Fixa CDB 200% CDI

Olá amigos investidores e investidoras!

Compartilhar com vocês uma aplicação de renda fixa, que conforme meu último post, tirei do tesouro direto e resolvi usar CDB do Pagbank, olhando no site eles divulgam uma tabela com opções até 150% do CDI, mas para investir você precisa baixar o aplicativo, e no app tem opções de até 200% do CDI, com vencimento de 3 meses e possibilidade de resgatar em 1 dia apenas, achei essa opção bem interessante para reserva de oportunidades.

Na questão de rentabilidade eu fiquei na dúvida em relação aos CDBs com vencimento mais longo, por causa da questão do juros sobre juros e da tabela do IR que é regressiva. Também fiz uma aplicação em um título que paga 175% do CDI e tem vencimento de 1 ano, acredito que com o vencimento mais longo, pagando menos IR, compensa essa diferença dos 25% do CDI...

Nos casos acima, se alguém souber como fazer os cálculos exatos pra descobrir qual dos 2 CDBs rendem mais no final de um ano, comentem aqui por favor, eu tentei fazer algumas simulações no excel mas confesso que no final fiquei na dúvida se fiz certo, porque não tenho certeza do funcionamento do CDB, se ele rende diariamente e isso vai contabilizando juros compostos.

Acredito que o título com vencimento de 1 ano deve render mais, porque paga menos imposto de renda, só que ele rende um pouco a menos em relação ao título com vencimento curto... então fiquei na dúvida.

Fico no aguardo dos comentários para ver quem resolve essa questão 😄

Até o futuro!

Fechamento de Janeiro + Mudanças na Carteira

Olá a todos!

Mais um mês passado, vamos ao fechamento! Janeiro eu ainda estava em um processo de amadurecimento de ideias da renda fixa, que no meu caso se resumia ao Tesouro Direto, que como podem ver nas imagens abaixo, não andou muito bem nos últimos meses.

Tesouro SELIC rendendo nada

O tesouro SELIC inclusive ficou negativo alguns meses em 2020, e alguns especialistas diziam que esse nunca dava negativo, foi um belo aprendizado, até para os "especialistas".

Tesouro IPCA+

Da mesma forma, os títulos IPCA+que eu gosto muito estão mais de 1 ano patinando, com a tendência do aumento dos juros, devido a previsão do aumento da inflação, isso pode piorar ainda mais, sem falar no grande déficit que o governo teve ano passado, mais de 700 bilhões de reais. Enfim, para o curto prazo, o tesouro direto está horrível e acho que vai demorar um pouco para melhorar, por isso resolvi tomar ma medida drástica e solicitei o resgate de todos hoje... (lá se foi o longo prazo)

A ideia é investir em CDBs agora, encontrei algumas opções bem interessantes no PagBank pro médio prazo, e pra reserva de emergência penso na velha Poupança, não rende nada, mas também não perde, só pra inflação...

Esse de 6 meses e 150% do CDI me pareceu interessante, o de 20k não tenho $$ pra investir

 Devo estar concluindo essas mudanças nessa semana.

Fechamento de Janeiro/2021  -1%

O aporte de janeiro que eu tinha "deixado parado na nuconta" eu acabei gastando, resolvi antecipar algumas parcelas do meu financiamento da casa, e fiz um aporte de 3K que reduziu 16 meses/prestações, achei que isso foi uma escolha melhor do que deixar o dinheiro rendendo quase nada na conta... enfim, com a renda fixa do jeito que está, talvez quitar as contas seja mais inteligente.

 

Devido a isso, zerei a coluna dos aportes em Janeiro na tabela abaixo, a bolsa resolveu cair um pouco, e inclusive percebi que o valor dos meus títulos do tesouro direto reduziram um pouco, somando tudo o resultado foi  -1,08% e no momento estou bem atrasado com as metas de 2021, vou ter que compensar nos próximos aportes.

A rentabilidade de 2020 real foi 0,91%, considerando o valor da inflação (IPCA 4,52%), até achei bom pensando em tudo o que aconteceu, era para estar bem pior.

Enfim, por hoje era isso, muitas mudanças na carteira e espero conseguir melhorar ela com o tempo.

Até o futuro!

Fechamento de Novembro 3,76%

Olá!

2020 finalmente chegou na reta final e semana que vem estarei viajando, então não poderei fazer o fechamento no último dia do mês, por isso resolvi antecipar um pouco este fechamento.

Aportes e Divagações

Em novembro eu não fiz meu aporte planejado, acabei gastando uma boa grana em algumas melhorias na minha casa, e ainda tem mais coisas para fazer, mas hoje vi que tinha direito de subscrição em GGRC11, então fiz um aporte de R$ 500,00 na XP, e fiz essa subscrição que só vai executar mesmo mês que vem.

 Pena que só recebi 1 direito de subscrição, mas tá valendo.

O saldo que ficou na conta, cerca de R$ 410,00, pensei em aplicar na renda fixa, mas quase todas opções razoáveis tem aplicação mínima acima de mil reais, então... o que sobra para o pequeno investidor de renda fixa na XP é o tesouro direto, com a tal da marcação a mercado que eu não gosto muito.

Opções do Tesouro Direto em 27/11/2020

Olhando simplesmente para as taxas atuais, o que estaria pagando mais seria o Prefixado 2026 com 7,43%, pois o IPCA este ano está em torno de 2,6%+4% dá 6,6%, e a SELIC em 2% ao ano nem se comenta... apesar disso, há expectativa de que tanto a inflação quanto a taxa SELIC subam em breve, o que gera dúvida na hora de aplicar.

Decidi deixar esse dinheiro parado na conta mesmo, ainda estou buscando melhores oportunidades na renda fixa e uma coisa que estou pensando em fazer é resgatar todas aplicações do tesouro direto e assim, com um montante maior vou ter mais opções viáveis na renda fixa. 

Para 2021 a meta é simplificar a carteira, não quero gastar muito tempo buscando a melhor oportunidade, o certo é focar no trabalho e nos aportes.

Fechamento de Novembro

As ações neste mês subiram 9,48%, já a renda fixa e os fundos imobiliários subiram 1,38%, no consolidado (antecipado) novembro ficou positivo em 3,76%.

Carteira de Ações

Carteira de Fundos Imobiliários e Tesouro Direto

Resultado Consolidado

Pra concluir, compartilho um gráfico da evolução desde o começo, coisa linda :)

Até o futuro!

Evolução das Ideias para Renda Fixa

Olá a todos!

Pra quem acompanha o blog, sabe que meu objetivo com a renda fixa é contrabalancear a carteira e ter segurança, e hoje tenho 50% em renda fixa, tudo no tesouro direto, e isso não tem funcionado para meu objetivo.

As alternativas ao Tesouro Direto levantada nos comentários do post anterior foram as seguintes:

1. CDB/LCI de Liquidez Diária (Poupador do Interior)
   
2. Poupança (Garota de Investimentos)
3. CDB Pré-fixado (Escola para Investidores)

No meu planejamento inicial, eu tinha definido algumas alocações conforme exposto na página "Alocação", que era o seguinte:

• Dentro da Renda Fixa
• a melhor opção que conheço é Tesouro Direto, sendo o tesouro SELIC o mais seguro, servindo também como meu colchão de segurança;
• os títulos IPCA com vencimento mais longo também são indicados, pra evitar pagar impostos. Mas não servem muito pra balancear a carteira, por causa da marcação a mercado, como aprendido durante a crise do Coronavírus.

Na época que escrevi isso, eu já tinha uma noção sobre marcação a mercado no Tesouro Direto, mas não sabia que o Tesouro SELIC também tinha isso, coisa que só fui aprender na prática, pois ninguém falava disso antes de Setembro/2020. Também já começava a ver que na prática o Tesouro IPCA e os fundos imobiliários possuem rendimentos e flutuação de preços muito parecidos, apesar de serem ativos com riscos bem diferentes.

Pois bem, depois de tudo a gente ainda tem algumas questões entre renda fixa e variável, por exemplo: FIIs de papel, são ativos de renda variável que investem em ativos de renda fixa, CRI, LCI etc, então se você tem FIIs de papel na parte de renda variável, eles também poderiam contar como renda fixa? isso dá uma bagunçada nas suas ideias quando você pensa nessas questões de balanceamento de carteira entre renda fixa e variável, hoje mesmo estive pensando em comprar LCI, aí pensei, mas eu já faço isso indiretamente quando tenho esses FIIs... 😕

A simplicidade é o último grau de sofisticação!
Leonardo da Vinci

Lembrando dessa frase famosa, comecei a pensar seriamente em usar a poupança, que não rende quase nada eu sei, perde para inflação, mas vai funcionar perfeitamente para contrabalancear a carteira, que é meu objetivo principal na renda fixa.

A diferença de render apenas 70% da SELIC enquanto o Tesouro SELIC rende quase 100%, precisa descontar a questão das taxas, não vai mudar muito na minha vida, pelo menos não nesse período de aprendizado e acumulação, e vou ficar muito mais sossegado sem a tal da marcação a mercado, só torcendo pro governo não confiscar de novo.

Conclusão

Depois de ficar uns dias pensando a situação da renda fixa no Brasil, resolvi não movimentar o que está aplicado no Tesouro Direto, pelo menos até dezembro, porque talvez  lá eu finalize esses investimentos pra simplificar e começar 2021 com a carteira organizada, o aporte que já fiz para corretora vou aplicar nos FIIs, e os próximos manterei na Poupança pra somar com a renda fixa e voltar aos 50%. 

Desta forma, se um dia precisar vender renda fixa para balancear a carteira, vou tirar sempre da poupança, e deixo os títulos IPCA rendendo até o vencimento se for necessário, sem stress.

Uma outra questão que estou analisando é migrar meus investimentos para o exterior, já que o Brasil já não tem mais renda fixa boa o suficiente pra justificar o risco país, e também lá fora posso simplificar tudo através de ETFs, ainda mais agora que a Avenue criou um plano com zero de corretagem... mas isso pretendo começar lentamente ano que vem.

Comentem aí o que acham disso, não tenho ideia definida para sempre, estou sempre buscando o melhor.

Abraços e até o futuro!

Aporte de Outubro, Dúvidas na Renda Fixa

Olá, todos bem?

Este mês aportei em Grazziotin, depois de ficar de bobeira mês passado, comprei 23 ações CGRA3 a mercado ontem, preço R$ 28,00 por ação, total R$ 644,00 aportado nela.

Isso fez com que a parte de renda variável subisse e pra equilibrar, preciso fazer um aporte na renda fixa, só que conforme comentado nos posts anteriores, estou bem insatisfeito com o Tesouro Direto, porque a marcação a mercado tem feito movimentos muito similares com a renda variável e não funcionou muito bem para contrabalancear. 

 

Fechamento de Setembro/2020

Minha ideia inicial era aportar no Tesouro SELIC, que é o título mais seguro e que segundo alguns especialistas do youtube, você nunca iria perder dinheiro se deixasse por mais de 30 dias um investimento nele, além disso, ele seria melhor do que a poupança, já que paga a SELIC enquanto a poupança paga apenas 70% da SELIC, enfim, parecia ser uma opção ótima, até que Setembro me mostrou que as coisas mudaram.

O COPOM foi baixando a taxa SELIC até chegar nos atuais 2% a.a. para estimular a economia em crise, como a inflação está "controlada", pelo menos o IPCA ainda está abaixo da meta dos 4%, a decisão parecia boa, só que agora ninguém mais quer investir nos títulos do tesouro brasileiro, e o tesouro direto teve que aumentar aquela outra taxa do tesouro SELIC, aumentando a rentabilidade do título, olha o gráfico dessa taxa extra paga tesouro SELIC subindo nos últimos dias:

https://www.tesourodireto.com.br/titulos/historico-de-precos-e-taxas.htm

Esse movimento do tesouro direto parece muito complicado, mas não é tanto, tem vários videos no youtube explicando como funciona, só pesquisar "marcação a mercado", mas enfim, quando essa taxa sobe, ou seja o título está pagando além da taxa SELIC mais essa taxa extra, o preço do título cai, fazendo com que a rentabilidade dele para quem já comprou caia momentaneamente.

Preço do título mais barato, além de pagar uma taxa extra maior

Minha primeira vontade ao ver o título do tesouro com preço mais baixo e pagando um juro maior foi de comprar mais, mas ao refletir sobre isso, resolvi que o Brasil está tomando um rumo muito perigoso nos últimos meses, e talvez seja melhor aguardar até que uma mudança estrutural ocorra, porque da forma que as coisas estão indo me parece que vai piorar por uns 2 ou 3 trimestres até vir alguma solução, se vier. Um video interessante que vi alguns dias atrás foi do canal Dica de Hoje, vou incorporar no final do post se quiserem assistir, falando sobre o momento atual da bolsa e do Brasil.

E agora a minha renda fixa está quase me dando prejuízo. Se eu ficar até o vencimento nada disso importa, receberei meu dinheiro investido com rendimento contratado, mas considerando minha estratégia e os problemas que o Brasil está passando, não estou gostando disso e por isso não farei novos aportes no Tesouro Direto por um bom tempo.

Com isso tudo eu resolvi que tenho que encontrar um novo destino para a parte de renda fixa, e olhando a carteira de outros investidores que compartilham, além de comentários aqui no blog, o mais seguro e eficiente para meu objetivo parece ser algum CDB de liquidez diária que pague 100% do CDI, mas como nunca investi nisso, vou dar mais uma pesquisada primeiro e volto para contar depois.

O post ficou longo só pra contar que não sei o que fazer no momento :) mas é isso aí, documentando meus pensamentos e compartilhando com vocês pra receber o feedback e ir melhorando cada vez mais.

Video do Canal Dica de Hoje: 

Até!